В 1884 році через Бучач пройшла залізниця Станіслав—Ярмолинці, яка пожвавила розвиток промисловості і торгівлі. В місті відкрито майстерню парових котлів, вступив у дію великий паровий млин, горілчано-лікерний завод, три олійниці, дві фабрики оцту, вазелінова фабрика, кілька каменоломень. На початку XX ст. у Бучачі було дві механізовані майстерні, які виробляли деталі сільськогосподарських машин, обладнання для спиртових заводів і млинів. Бучач також славився ткацькими виробами та килимами, які виробляла фабрика в Підзамочку.
В місті діяло восьмикласна гімназія, василіянська гімназія, філія товариства “Просвіта” (з 1907 року), промислова школа на три класи, кілька початкових шкіл.